Cryptomonnaies : les trois pièges à éviter en 2023
Les cryptomonnaies, actifs encore récents sur les marchés, sont notamment caractérisées par leur volatilité. Cette volatilité engendre plusieurs risques pour l’investisseur débutant, qu’il est possible d’éviter en étant averti. Retrouvez les trois pièges à éviter en 2023 dans cet article.
L’absence de diversification des placements
C’est une règle de base en investissement : ne pas mettre tous ses œufs dans le même panier. Si vous misez tout sur un seul actif, vous êtes totalement dépendant de l’évolution de son prix qui est, par définition, imprévisible. Certes, s’il augmente, vous êtes gagnant ; mais il peut aussi stagner, baisser, voire s’effondrer complètement du jour au lendemain et vous faire perdre toutes vos économies. La solution réside dans la diversification des placements : s’il est possible que l’un des actifs que vous possédez perde de la valeur, il est peu probable que les dix, vingt, ou trente actifs que vous possédez perdent tous de la valeur en même temps.
La diversification des placements est particulièrement importante lorsque vous investissez dans des actifs qui affichent une forte volatilité, comme les cryptomonnaies. Leur valeur est en effet moins stable que celles d’autres produits (comme des obligations par exemple). Un portefeuille de cryptomonnaies diversifié et cohérent est donc le fondement d’une stratégie d’investissement rentable.
L’effet de glissement, ou slippage
La forte volatilité des cryptomonnaies engendre un autre risque : l’effet de glissement (slippage). En effet, les prix des cryptomonnaies peuvent fortement fluctuer en une fraction de seconde. L’effet de glissement, c’est quand le prix change entre le moment où une transaction est ordonnée et le moment où elle est réellement exécutée. Pour éviter le phénomène du slippage, il est conseillé de :
- Utiliser des ordres au prix limité (où la transaction a lieu au prix décidé au moment de l’ordre) plutôt que des ordres au prix du marché (où la transaction a lieu au prix du marché, qui évolue à chaque instant).
- Être prudent lorsque vous tradez aux périodes de forte volatilité : certains horaires sont connus pour être particulièrement propices à la volatilité des prix, d’autres à leur stabilité.
- Éviter de trader les paires de cryptomonnaies ayant une faible liquidité pour que votre ordre puisse être pris en compte avant de lancer la transaction.
Les arnaques de type pump-and-dump
Le rêve de tout investisseur est d’acheter au moment parfait. En ce sens, beaucoup d’investisseurs débutants achètent des cryptomonnaies en pleine phase de croissance, en misant sur la continuité de la hausse. Mais cette continuité est imprévisible : il est tout à fait possible que l’achat ait lieu au moment du pic de croissance et que la valeur diminue tout de suite après. Il est donc plutôt conseillé d’acheter au prix le plus bas.
Pire : la forte hausse de la valeur d’une cryptomonnaie peut cacher une arnaque pump-an-dump. Ce type d’arnaque fonctionne en deux temps. D’abord, les escrocs manipulent les marchés pour faire artificiellement monter le prix d’un actif (le pump), ce qui pousse les investisseurs débutants à acheter en masse. Quand le prix est au plus haut, les escrocs revendent leurs parts à prix d’or, ce qui engendre un effondrement de la valeur de la cryptomonnaie ciblée (le dump), et les investisseurs débutants se retrouvent avec des actifs sans valeur.